三方支付

银行与支付宝们的敌对话题是行业里经久不衰的话题，无论实际内容如何，但最后都会指向支付行业“钱多、人傻、好赚钱”的感觉，不然从支付宝“显赫”以后为嘛总是伴随着类似的传闻呢？

不过，现实很残酷，仅仅就第三方支付而言，在中国这压根算不上“好生意”，甚至连“相对好”都算不上。

第三方支付通俗的说就是搬钱的营生，把钱从A银行处搬至B银行处，在古代这就是一家镖局。就算因为押的是金子，那也只是押金子的镖局。这是很容易算清楚的生意。

免费服务也是有成本的

既然是搬钱，那么赚的就是劳务费。以支付宝为例，表面来看淘宝购物用的支付宝是免费的。但这钱毕竟是有动过，所以就有成本。如果从建设银行支付到卖家的中信银行，劳动了2家银行与一家支付公司，就算只是在服务器上过了下，那也都是有成本的，相互都要收费的。何况银行是多么舍不得用户将资金从本行抽出。

参考下网银，他的单笔支付成本是6-7分钱左右，一次网络购物钱从A银行经支付宝倒B银行算3次服务器变动，其中转入不计费，实际计费为2笔成本差不多在0.15元左右。所以，尽管你用网银、财付通、支付宝感觉上是免费的，但其实成本是存在的，而且不低。

很明显，你一定很快想到了使用免费服务的时候，支付公司是不是在亏钱？

答案是肯定的，如果是用户之间的转账，那对用户来说就是纯赚到了，尤其是水电燃气缴费和信用卡还款这种服务，光是前期的商务合作和技术对接成本就注定这是个亏钱赚吆喝的事。

当然，支付宝们是商业公司，他没有像银联和银行那样收你2块钱是他懂服务。他赚来吆喝是为了有更多的收益，你不光光用来转账对不对？肯定会去网站买东西吧，这时才是他赚钱的时候，支付公司会找商户收钱，比如支付宝找淘宝、亚马逊要钱，财付通找QQ网购要钱（自家人也要明算账的）。

支付油水却不多

还记得多年前京东商城停止与支付宝合作的事吗？京东嫌支付宝费率高，看起来这个行业油水不少啊，不过，别急，我们仔细算算费率先。

其实没有统一的费率，不同行业不同规模都有所不同。大致来看，快钱、汇付天下这类网关型支付公司费率很低，而财付通、支付宝这类帐户型费率略高。还有盛付通，据说费率反而更高。综合下来，费率可以按0.3%的电商通用行业费率算。

0.15元的成本，0.3%的费率。很显然，单笔在50元以下的购物支付时，好些支付公司竟然是亏本的！

要不亏本也有法子，无非是降低自己服务器的每笔支付成本，另外就是采用比网银支付更经济成功率更高的方式，比如——快捷支付。

支付行业可不是CopyCat

支付公司西方也有，而且活的很爽。原因很简单，Paypal坚持对每笔支付收费，哪怕是个人转账，费率也高达3.9%，还得另加服务费。（至于为何美国收费中国近乎免费，光是解释这个现象就值得另起一文。）

而颠覆者Square则以低费率在美杀出一条血路。当然，回头对比下费率为0.3%的国内第三方支付，Square还是绝对暴利。

市场竞争实在太惨烈了，国内残酷的低费率甚至还逼得国内部分支付公司几乎无法靠费率度日，只能勉强靠卖迷你刷卡器赚钱（成本30元，售价200元的那种），这当然是大家绝不能承认自己是Square的Copycat的原因之一：学的一点都不像，实在太不好意思了。

不练轻功不行啊

当然，有人会说第三方支付的成本没你说的那么高，每笔大概是4分钱左右。银行的成本也没你说的那么低，综合成本还在元级。您说的没错，考虑到支付宝、财付通这样的支付平台每笔金额约在百元以下这个事实，加上银行的单笔金额则是成百上千元，那么同样的交易额，第三方支付需要多支付几次才能实现——要是每笔成本高达6分，确实可以关门歇业了。

支付行业利润这么薄，当然做梦都想把成本做低。拿技术来说，银行们也有数千人的技术团队，但主要是花钱维护好一套全球最昂贵的商用系统。第三方支付公司在这方面下了苦功夫，用的是互联网公司的方式来解决，比如支付宝就使用了开源+自己研发的系统，而且还挺过了双11，成了金融业工程师界经久不衰的话题。

从另一面来看，你会敏锐意识到另一个话题“银行想不想抢第三方的生意”，想，可是当惯了地主吃惯了存贷利差，还能吃得了耕地的苦吗。更要命的是，那么高的成本限制了太多的商业可能性。

这是一场大象与蚂蚁的战争？

在很多场合，第三方支付被捧的太高，动辄就被媒体称作挑战银行云云。有次一家支付公司在北京搞一场沟通会，该公司高管很直接戳破这种迷雾：我们全行业一年的利润不如工商银行一个月利润的零头，你说谁威胁谁？

资料显示，2012年整个第三方支付行业规模是12万亿，眼看着资金流不少啊，不过跟第三方支付关系并不大，无非就是0.3%的费率（实际可能更低），撑死了全行业收入3600亿，你得考虑到这是200多家企业啊。

银行大不同，只要有银行牌照就能享受3%的净利息差，所以仅工商银行一家去年的收入就是5297.20亿元（一家抵200家支付公司）。工农中建交五大行全年利润7811亿（利润2倍于200家支付公司的收入），占所有上市公司4成盈利。

这就是双方真正的力量对比。其实这里还没将政策、风险、税收以及潜规则等因素考虑在内，像不像大象对蚂蚁说，“你挡住我的路了”。有个朋友总结的很到位：“凡是民营企业激烈竞争的行业，剥开来看都跟洋葱头一样令人流泪”。

你还会说支付在中国是门好生意吗？